閱讀心得《紀律交易者》1.1

D C

18d (edited) • 💎 成長反思｜閱讀與人生關卡

閱讀心得《紀律交易者》1.1

作者試圖用自身當例子提醒後進，心理層面怎麼影響了他的交易。

「自律、控制情緒、決心學習改變自己的心理等等，這些全都是心理問題」

藉由失敗的經驗為例，作者總結這過程為「強迫認知學習」。在於深刻的檢討並且克服自身的缺點後的成果。

心理與情緒影響深遠，愈難看到市場的真實。

看到好消息，就想做多。看到漲就想做多。==>>情緒影響判斷。做多就只看到多。

「拒絕面對或考慮所有互相牴觸資訊的含意，會產生很大的壓力。」

在財務壓力下，害怕的反而更容易虧損。==>>情緒影響判斷。

看到大漲就想放空。==>>缺乏技術依據。情緒影響判斷。

不想賠錢，停損擴大。==>>情緒影響判斷。若及早停損或空手，就能看出市場在往反方向走了。

「全力避免虧損的架構，而且當我拚命這樣做時，反而創造了虧損。」

「不能同時了解環境中發生的一切事情，我們只會注意對我們最重要的環境資訊」

「要是交易者承受很大的財務壓力，就很難學會交易之道，也很難保住什麼成就。」

「在未學會自律、控制情緒、跟隨市場改變心理前，你都無法持續不斷的靠著交易累積財富。」

提早離場後，錯失一大段行情。 ==>>沒有因應策略。沒有控制好情緒波動。

「我的一筆交易幾乎就要賺到二十五萬美元以上，但我卻在大行情來臨前不久脫手，這件事讓我深受打擊。」

尋找學習對象：在試圖學習的過程中，總會以為有人會有解答。卻往往不是答案本身的問題，而是自身的經驗或心理層面的不足。學愈多往往容易錯愈多。

「因為我相信如果我能夠接近市場，認識了解交易方法的人，我就可以跟他們學習。」

「我開始盡量結交場內交易員，我認為就算公司同事不知道怎麼賺錢，場內交易員也一定知道」

==市場的本質==

不斷找尋新的機會，卻忽視了自身的問題。因為市場一直都在，交易者想的往往就是進場賺錢。開盤了開盤了，大家開始摩拳擦掌，情緒高昂。

然而這是個敗者居多的市場。

「無止盡的機會使市場變成一面能反射交易者態度最好的鏡子」

「市場的本質使大家很容易不必面對可能的問題，因為下一筆交易總是可能使生活中的一切看來都不相干，如果下一筆交易能夠讓你發財，為什麼要處理任何事情呢？」

==如同囚籠的困境==

==失敗後帶來的精神壓力==

經歷過重大失敗後的心理重建相當不易。

曾經擁有的失去是痛苦的，好比重病，好比失戀，好比錢包掉了。

坦承自己的錯誤是痛苦的，被指責，被身旁的人的異樣眼光，失去自信，對於未來的恐懼害怕。

找不到自己的錯誤是更加痛苦的，心理的壓力懷疑技術，四處學習又急著想賺錢，又更加容易打損的惡性迴圈。

==失敗後曾經成功的經驗造成的未必正確的心理暗示==

過去的成功，也許是洽好行情來了，也許是無視風險，也許是那時判斷行情特別神準。

==失敗後如何面對資金縮小==

資金縮小是痛苦的，本來一出手賺二三十萬，變成一出手三五百塊的心情要如何面對？其實就像資金放大後會失手一般。縮小了也一樣該用相同的態度面對「點數」而不是「金額」。也就是說一開始練習就該認為是極大的金額一般做風控。風控的意義是相同的。

然後通常走上本金不斷縮小的選擇，往往是過度自信，瘋狂開槓桿。事實上，高槓桿的高獲利是可能的，從凱利公式我們能明白，只有成功率極高的情況下，你才能拉高投入的本金。但是失敗與壓力之下，又何談高勝率。在算牌機制下，切割比例與加碼的投注方式極為重要。這是另外層面的問題。而另一個開高槓桿的理由是，保證金減少下，能夠做不同的避險應對。

本金不斷縮小下，表示有系統風險。不應該不斷的投入資金。prop firms一直開、本金不斷投入等。不是曾經能夠賺到錢，就能夠被拗回來。應該是要縮小每筆的風險1% 2% 5%，不斷的回歸最穩定的步調，1R 2R，到累積足夠的樣本與成功經驗後。也許目標在一百筆，也許能夠縮小的資金能夠穩定一翻十，才能認定自己心理與技術都已健全，再考慮投入擴大本金加速，否則恐怕會是失速流血。

==走出陰霾==

「從這種經驗中學到的眼光，是我稱之為強迫認知學習過程的結果」

作者從破產後正視自己的過程，痛定思痛，改掉了自己人性上的心理偏頗。

學習肯定自己，開始擺脫心理層面的負面影響。相信自己能夠成為優秀的交易員，持續活在市場上，一方面擺脫了他文中最大的壓力：資金來源。還洽好能夠不用擔心資金來源。

「能不能成為優秀交易員」這件事操之在我。」

「我很幸運，在碰到這些重大心理變化時還能夠繼續交易（但不是用自己的資金）」

作者寫得輕鬆，想來過程應該相當不易。畢竟每一步都不容易。往往躁進想要賺大錢的結果是適得其反。先要能夠穩定，長遠。

在美指一點四ticks波動也大，小額停損就不容易出大事，表示這個機會還不對而已。

而能夠穩定的賺錢心態就能穩定，沒能穩定的賺錢其實就是一種情緒上的壓力。

「個人的信心水準提高時，困惑、焦慮和恐懼的程度會等比率的消失；學會信任自己可以做該做的事情，一點也不猶豫時，信心自然會發展。」

「我賺的錢不算太多，卻很穩定，我賺錢的日子開始拉長，從每天賺錢，變成每週、每月都賺錢。」

「停損讓我可以做好心理準備，迎接下一個機會。」